少女椿（松井良彦 配音）的母亲死于重病，没有亲戚愿意收留这个可怜的孩子，于是，椿跟随着卖花时结识的戴帽子的绅士来到了名为“赤猫座”的马戏团中，在这座破败荒芜的马戏团里进行表演的，都是一些或是残疾或是古怪的“异人”们，在这里，椿悲惨的遭到了他们的凌辱，沦为众人的奴隶，过着苦不堪言的生活。 马戏团里新来了一位能够将自己塞进狭窄玻璃瓶的侏儒魔术师，他的表演大受欢迎，很快就令快要倒闭的马戏团赚得盆满钵满，成为了老板眼中的聚宝盆。与此同时，椿和魔术师之间也产生了懵懂的感情，然而，就在两人决定双宿双飞之时，魔术师却遇见了意外一命呜呼。
于是，艾迪把艺名改成了德克，在杰克的培养下，他在色情电影界大放异彩，成为了业界的超级明星。因为他们拍的所有电影都卖得很好，杰克和德克名利双收，过着奢侈奢侈的生活。然而，进入20世纪80年代后，色情电影行业发生了重大变化，过去的辉煌历史一去不复返。Dirk和Jack，色情电影行业最好的合作伙伴，也分道扬镳
